Лизинг оборудования для малого бизнеса в 2026 году: расчет и сравнение с кредитом на цехе в Павлодаре

Лизинг оборудования в Казахстане для малого бизнеса – это прежде всего частные лизинговые компании: государственный Фонд развития промышленности (ФРП) финансирует оборудование для обрабатывающей промышленности только в проектах от 15 млрд ₸ под 12,6%. Для цеха с бюджетом в десятки миллионов реальный выбор другой: лизинг у частной компании, кредит по «Өрлеу» не дороже 12,6% (мебель и изделия из дерева – в приоритетных отраслях программы), залоговый кредит банка под 22,75% или беззалоговый KMF под 24,99%. На цехе корпусной мебели в Павлодаре со станками на 11 990 000 ₸ самый дешевый вариант – «Өрлеу»: переплата 4,2 млн ₸ за 5 лет против 8,2 млн ₸ по рыночному кредиту.

Коротко

• ФРП: лизинг и займы для обрабатывающей промышленности – от 15 млрд ₸ (и от 7 млрд ₸ по концепции), ставка 12,6%, аванс не менее 20%, срок 3–15 лет. Малому цеху недоступен.
• «Өрлеу» от «Даму»: не более 12,6%, до 10 лет, инвестиции; производство изделий из древесины (16.2) и мебели (31.0) – в приоритетных отраслях. Деньги выдает банк-партнер.
• Лизинг у частной компании: оборудование само остается залогом, нужен аванс. Условия индивидуальны – в расчете берем аванс 20% и ставку 20% годовых как допущение.
• Цех мебели: выручка 7,8 млн ₸ в месяц, до платежа и после оплаты работы владельца – 1 081 105 ₸. Любой из вариантов финансирования выдерживается: DSCR 3,2–4,0.
• Главная разница – переплата: 4,2 млн ₸ по «Өрлеу», 4,4 млн ₸ по лизингу при наших допущениях, 7,6–8,2 млн ₸ по рыночным кредитам.

Сводная таблица: где взять оборудование

Таблица показывает главное: для малого производства «государственный лизинг» – это не ФРП, а «Өрлеу». Лизинговые программы ФРП с льготной ставкой 7% существуют, но для автомобилей, спецтехники, сельхозтехники и автобусов, а не для станков небольшого цеха.

Как выбрать: три вопроса

Есть ли у вас залог? Если есть недвижимость, банковский кредит, в том числе по «Өрлеу», обычно дешевле. Если залога нет, лизинг удобен тем, что залогом служит само оборудование – до выкупа оно принадлежит лизинговой компании.

Входит ли ваша отрасль в приоритеты «Өрлеу»? Для деревообработки и мебели – да: в перечне приоритетных отраслей программы есть 16.2 «Производство изделий из древесины, пробки, соломки и материалов для плетения» и 31.0 «Производство мебели». Для торговли – нет.

Сколько у вас своих денег на аванс? Лизинг требует аванс, обычно заметную долю стоимости. Беззалоговый кредит KMF аванса не требует, но лимит без залога – 10 млн ₸, и ставка выше.

Сквозной пример: цех корпусной мебели в Павлодаре

Закладываем ИП, который делает кухни, шкафы и гардеробные из ЛДСП на заказ. Помещение – 252 м² в отдельно стоящем здании на Толстого, 141, под производство и склад: 453 600 ₸ в месяц по объявлению Krisha.kz на 30 октября 2026 года (1 800 ₸ за м²). Требуется косметический ремонт, электрика под станки закладывается отдельно.

Оборудование: 11 990 000 ₸

Цены – по объявлениям на Kaspi Объявлениях, где много станков с пробегом. Для лизинга и кредита по «Өрлеу» нужны договор с поставщиком и, как правило, новое оборудование, поэтому перед подачей цены заменяют коммерческим предложением дилера. Логика сравнения от этого не меняется.

Месяц работы цеха

Закладываем 12 заказов в месяц со средним чеком 650 000 ₸: кухня, шкаф-купе, гардеробная. Материалы – ЛДСП, кромка, фурнитура – 45% цены заказа. Мастерам-сборщикам платим 12% от суммы заказа: в мебельных цехах это обычная сдельная схема, при которой расход на людей падает вместе с числом заказов. Дизайнер-замерщик – оклад 250 000 ₸ плюс 2% от продаж. Упрощенка в Павлодаре – 3% (решение маслихата № 273/32 от 28.11.2025).

Платежи работодателя – ОПВР 3,5%, социальные отчисления 5% с суммы за минусом ОПВ и ООСМС 3%, вместе 11% сверху начисления. Платежи ИП за себя – минимальные ОПВ 8 500 ₸, ОПВР 2 975 ₸, социальные отчисления 4 250 ₸ и взносы на медстрахование 5 950 ₸.

Лизинг или кредит: расчет на 11 990 000 ₸

Условия лизинга – допущение: частные лизинговые компании публикуют их редко, и в каждом случае это индивидуальное предложение. Подставьте свое: каждые +2 п. п. ставки лизинга на 9,6 млн ₸ – это примерно плюс 10 тыс. ₸ к платежу.

Что видно из таблицы. По месячному платежу варианты близки: 270–336 тыс. ₸, и все они выдерживаются цехом с запасом. Разница – в переплате: «Өрлеу» и лизинг стоят около 4,2–4,4 млн ₸ за срок, рыночные кредиты – 7,6–8,2 млн ₸. Это 3,4–4 млн ₸ – цена одного полного станка ЧПУ.

Слабый сезон и стресс

Мебель на заказ зависит от ремонтов и ипотеки: летом и в декабре заказов больше, в январе – меньше. Закладываем, что в слабый месяц заказов на 20–30% меньше.

Благодаря сдельной оплате мастеров цех переживает падение на 20% с плюсом. При 70% загрузки платеж по любому варианту съедает весь поток, поэтому в бизнес-плане для банка или лизинговой компании нужен резерв на 2–3 слабых месяца – около 1 млн ₸.

Чем лизинг отличается от кредита на практике

Собственность. В лизинге станки до последнего платежа принадлежат лизинговой компании. Продать или заложить их нельзя, а при просрочке компания может изъять предмет лизинга. В кредите оборудование ваше сразу, а залог – то, что вы дали банку.

Залог. Это главный плюс лизинга: если у вас нет недвижимости, лизинговой компании достаточно самого оборудования и аванса. Банк по «Өрлеу» или «Halyk Предприниматель» основным залогом ждет недвижимость или деньги, а технику принимает как дополнительный.

Аванс. Лизинг почти всегда требует аванс. В нашем примере – 2 398 000 ₸, которые нужно иметь до поставки станков. Кредит может покрыть 100% стоимости, если залога хватает.

Страхование. Предмет лизинга, как правило, страхуют за счет лизингополучателя весь срок. Закладывайте страховку отдельной строкой – в нашем расчете ее нет, и она увеличит платеж.

Налоги. ИП на упрощенке платит налог с дохода, поэтому разница между лизинговыми платежами и процентами по кредиту на налог не влияет. На общеустановленном режиме вознаграждение и амортизация уменьшают налогооблагаемый доход – этот эффект считают отдельно для конкретного договора.

Как лизинг показать в бизнес-плане

Лизинговая компания и банк смотрят на одни и те же цифры, но лизинг в финансовом плане оформляется по-своему. В нашем цехе это выглядит так.

В смете инвестиций – полная стоимость оборудования 11 990 000 ₸ и источник: аванс 2 398 000 ₸ из своих денег, остальное – лизинг. Без аванса смета не сходится, и это первое, что проверяют.

В ДДС по месяцам – аванс в месяце заключения договора, затем ежемесячные лизинговые платежи 291 888 ₸, страховка – отдельной строкой. Поставка станков занимает время: если аванс заплачен в октябре, а цех запускается в декабре, два месяца вы платите аренду без выручки – это тоже часть потребности в деньгах.

В расчете покрытия – DSCR по лизинговому платежу так же, как по кредиту: 1 081 105 / 291 888 = 3,70. Для лизинговой компании это главный показатель вместе с ликвидностью предмета лизинга.

В рисках – что будет при падении заказов на 30%: поток почти обнуляется, и платеж надо закрывать резервом. Покажите этот резерв явно – около 1 млн ₸ на 2–3 месяца.

В нашей практике заявку на лизинг чаще всего задерживают не из-за цифр, а из-за документов поставщика: нет коммерческого предложения с точной спецификацией, гарантии и сроков поставки. Соберите их до подачи – так сделка проходит быстрее.

ФРП: когда государственный лизинг реален

Фонд развития промышленности финансирует обрабатывающую промышленность и инфраструктуру по ставке 12,6% при минимальной стоимости проекта 15 млрд ₸, аванс – не менее 20%, срок – 3–15 лет, проект должен быть в Единой карте индустриализации. По концепции развития обрабатывающей промышленности сумма финансирования таких проектов – не менее 7 млрд ₸, кроме машиностроения. Для малого и среднего цеха это недостижимо.

Зато у ФРП есть лизинг автомобилей и специальной техники по ставке 7% на срок до 7 лет с авансом не менее 15%, а также программы для грузовых перевозчиков, сельхозтехники и автобусов. Если ваш производственный проект включает грузовики или спецтехнику для доставки, эту часть выгоднее финансировать отдельно – через ФРП или его партнеров.

Лизинг в других нишах: три коротких расчета

Сравнение лизинга и кредита работает одинаково в любом бизнесе. Покажем на трех типичных покупках – цифры ставок и авансов частного лизинга здесь тоже допущения.

Спецтехника за 25 млн ₸ по программе ФРП. Автомобили и специальная техника в лизинг ФРП – 7% годовых, до 7 лет, аванс не менее 15%. Аванс – 3 750 000 ₸, на 21 250 000 ₸ на 84 месяца платеж – 320 719 ₸, переплата – 5 690 434 ₸. Та же сумма в рыночном кредите под 22,75% на 7 лет – платеж 597 280 ₸ и переплата больше 25 млн ₸. Разница в платеже – 276 561 ₸ в месяц: это зарплата водителя.

Кофемашина для кофейни за 2 242 358 ₸ (цена профессиональной двухгруппной машины, которую мы проверяли в расчете кофейни). Лизинг с авансом 20% – 448 472 ₸ – и ставкой 20% на 36 месяцев дает платеж 66 667 ₸. Кредит KMF без залога на всю сумму под 24,99% на 36 месяцев – 89 144 ₸. Для небольшой покупки разница 22 477 ₸ в месяц ощутима, но аванс нужно найти сразу.

Подъемник и стенд для СТО за 4 млн ₸. Лизинг: аванс 800 000 ₸, платеж 97 377 ₸ на 48 месяцев. KMF на всю сумму под 24,99% на 48 месяцев – 132 606 ₸. СТО (45.20) в перечень приоритетов «Өрлеу» не попадает, поэтому для автосервиса выбор обычно между лизингом и рыночным кредитом.

Вывод одинаковый: льготная программа – если ваша отрасль в нее попадает – выигрывает сильнее всего. Частный лизинг выигрывает у беззалогового кредита по платежу, но требует аванс.

Возвратный лизинг: деньги под уже купленное оборудование

Если оборудование у вас уже есть, а нужны оборотные средства, лизинговые компании предлагают возвратный лизинг: вы продаете станки лизинговой компании и сразу берете их обратно в лизинг. Вы получаете деньги, продолжаете работать на том же оборудовании и выкупаете его по графику.

Смысл схемы – превратить технику в залог, когда другого нет. Риски те же, что у обычного лизинга, плюс два своих: оценка оборудования будет ниже рыночной цены, а при просрочке вы теряете станки, на которых работает весь цех. В бизнес-плане такую сделку показывают как заем под залог оборудования: сумма, график, платеж и запас по DSCR.

Как проверить предложение лизинговой компании

Сравнивайте не ставку из рекламы, а полную сумму к выплате. В нашем примере разница между лучшим и худшим вариантом – почти 4 млн ₸ за 5 лет, и она складывается из процентов, комиссий и страховки.

Почему лизинговые компании и банки отказывают

1. Нет истории работы. Многие требуют, чтобы бизнес работал минимум 6–12 месяцев.
2. Б/у оборудование или продавец без документов. Предмет лизинга должен быть ликвидным и с понятным происхождением.
3. Нет аванса. Без 20–30% своих денег сделку не согласуют.
4. Поток не покрывает платеж в слабый месяц – DSCR ниже 1 при падении заказов.
5. Не та отрасль для льготных программ: торговля не входит в приоритеты «Өрлеу».

Частые вопросы

Что выгоднее: лизинг или кредит?

Если у вас есть залог и отрасль в приоритетах «Өрлеу», кредит под 12,6% обычно дешевле. Если залога нет, лизинг выгоднее рыночного беззалогового кредита: в нашем расчете переплата 4,4 млн ₸ против 7,6 млн ₸ у KMF. Сравнивайте полную сумму к выплате, а не ставку.

Можно ли взять оборудование в лизинг на ИП?

Да, лизинговые компании работают с ИП. Обычно просят работающий бизнес с оборотами по счету, аванс и иногда бизнес-план с расчетом платежей.

Дает ли Фонд развития промышленности лизинг малому бизнесу?

Лизинг оборудования для обрабатывающей промышленности у ФРП – для проектов от 15 млрд ₸. Малому бизнесу доступны программы ФРП по автомобилям, спецтехнике, сельхозтехнике и автобусам, в том числе под 7%.

Какой аванс нужен для лизинга?

Зависит от компании и предмета лизинга. У ФРП по обрабатывающей промышленности – не менее 20%, по автомобилям и спецтехнике – не менее 15%. В нашем расчете частного лизинга – 20%, то есть 2 398 000 ₸ на станки за 11 990 000 ₸.

Можно ли взять в лизинг б/у оборудование?

Некоторые компании финансируют технику с пробегом, но чаще требуют новое оборудование от дилера с гарантией. Для «Өрлеу» и других программ проверьте условия банка-партнера по предмету финансирования.

Что будет, если не платить лизинг?

Лизинговая компания начислит пеню и по договору может изъять оборудование – оно до выкупа принадлежит ей. Внесенный аванс и платежи при этом обычно не возвращаются.

Входит ли деревообработка в «Өрлеу»?

Да: в перечне приоритетных отраслей «Өрлеу» есть производство изделий из древесины (16.2) и производство мебели (31.0). Ставка – не более 12,6%, срок – до 10 лет, деньги выдает банк-партнер.

Что выгоднее для перевозчика или спецтехники?

Проверьте программы ФРП: по автомобилям и спецтехнике ставка – 7% на срок до 7 лет с авансом от 15%, отдельные условия есть для грузовых перевозок, сельхозтехники и автобусов. Это в несколько раз дешевле рыночного кредита: на 25 млн ₸ платеж 320 719 ₸ против 597 280 ₸.

Можно ли досрочно выкупить оборудование из лизинга?

Обычно да, но условия зависят от договора: одни компании пересчитывают вознаграждение за фактический срок, другие берут его за весь срок. Этот пункт нужно сравнивать до подписания – он может стоить сотни тысяч тенге.

Какие отрасли входят в приоритеты «Өрлеу» кроме мебели?

Почти вся обрабатывающая промышленность – от пищевой переработки до производства пластмасс, стройматериалов и машиностроения, – а также грузовые автоперевозки, складирование и аренда складов, гостиницы (кроме пятизвездочных) и IT: программирование, издание программ, обработка данных. Торговли, СТО и бытовых услуг в перечне нет.

Можно ли совместить лизинг и грант?

Да, если условия гранта это позволяют: например, часть оборудования купить за грант, а дорогой станок – в лизинг. Но по правилам грантов социальным предпринимателям оборудование должно быть новым и куплено безналично у независимого продавца, а в лизинге собственником до выкупа остается лизинговая компания – эту схему согласуют с координатором гранта заранее.

Нужен ли бизнес-план для лизинга?

Для небольших сумм лизинговая компания часто обходится анкетой и выписками. Для крупных сделок и для «Өрлеу» нужен расчет: выручка, расходы, платеж и DSCR, как в нашей таблице. У ФРП в перечне документов прямо указаны ТЭО и финансово-экономическая модель.

Уменьшает ли лизинговый платеж налог на упрощенке?

Нет. На упрощенке налог считают с дохода, расходы его не уменьшают: лизинговый платеж, кредит и амортизация на сумму налога не влияют. Поэтому в модели цеха на упрощенке платеж просто вычитают из денежного потока после налога. На общем режиме иначе: проценты и амортизация уменьшают налогооблагаемую прибыль, и реальная стоимость лизинга ниже на сумму сэкономленного КПН. Это одна из причин, почему для крупного оборудования сравнивают оба режима, а не только ставки лизинга.

Следующий шаг

Возьмите коммерческое предложение на оборудование и запросите у двух лизинговых компаний и банка-партнера «Өрлеу» полный график платежей. Сравните по таблице: платеж, переплата, свои деньги и DSCR в слабый месяц. О субсидировании ставки «Даму» подробно – в статье субсидирование «Даму», об условиях «Өрлеу» – в статье кредит «Даму» и «Өрлеу». Если нужен бизнес-план под лизинг или «Өрлеу», закажите бизнес-план для «Даму».